ЦБ: россияне не могут вырваться из цепочки микрозаймов

Рынок микрофинансовых займов в России после паузы снова демонстрирует рост, следует из данных Центробанка. По итогам второго квартала 2025 года МФО выдали 533 млрд рублей — это на 7% больше, чем в первом. Портфель микрозаймов увеличился до 739 млрд рублей к началу июля.

Основным потребителем таких кредитов остается население: за квартал граждане заняли 493 млрд рублей, тогда как бизнес — лишь 40 млрд.

ЦБ отмечает, что условия выдачи стали менее кабальными.

Если год назад 95% займов имели полную стоимость кредита (ПСК) свыше 250% при максимально допустимых 292%, то сейчас их доля сократилась почти вдвое. Во втором квартале количество займов с ПСК выше 150% снизилось на 10%, их доля уменьшилась с 56,9% до 47,6%.

Однако это не решает главной проблемы.

«В долговую спираль попадали заемщики, имеющие на руках наиболее дорогие займы», — констатирует ЦБ.

Регулятор изучил займы, выданные в октябре 2024 – марте 2025 годов. Из них: 59% уже погашены, 24% продолжают обслуживаться или срок их погашения еще не наступил, 15% просрочены, 2% уступлены.

Формально «плохими» можно считать 15–17%. Но, как признает ЦБ, ситуация хуже: почти половина заемщиков (48%) после закрытия старых займов брали новые, а в 20% случаев увеличивали долговую нагрузку.

Полностью расплатились и не оформили новых договоров лишь 11% заемщиков. Даже с учетом тех, кто продолжает платить, «здоровые» займы составляют лишь около трети портфеля.

Качество портфеля начало ухудшаться: по потребительским займам доля задолженности более чем на 90 дней достигла 33,8% к концу июня.

Среди просроченных кредитов каждый четвертый оказался невыплаченным уже при первом платеже.

ЦБ объясняет это избыточной закредитованностью граждан и высоким «риск-аппетитом» самих МФО, которые обходят ограничения.

Наиболее проблемными остаются дорогие микрозаймы с ПСК выше 100%. На 30 июня у 27,8% заемщиков МФО было два и более таких кредита, на них приходится 43,2% всего портфеля.

1,1% заемщиков имели более 15 микрозаймов, у 0,23% — свыше 30, при этом на них приходится более 3% портфеля.

Чтобы остановить «спираль», ЦБ уже ограничил ПСК для ряда продуктов, повысил резервы по самым дорогим займам и установил лимиты на выдачи закредитованным клиентам.

Следующим шагом станет законодательное ограничение: сначала не более двух дорогих займов одновременно, затем — только один и обязательный трёхдневный «период охлаждения».

Законопроект уже внесён в Госдуму.